ЭКОНОМИКО-МАТЕМАТИЧЕСКАЯ МОДЕЛЬ ИНВЕСТИЦИОННОГО ПОТЕНЦИАЛА ПРЕДПРИЯТИЯ

Узнай как стереотипы, замшелые убеждения, страхи, и подобные"глюки" мешают человеку стать богатым, и самое основное - как можно выкинуть их из"мозгов" навсегда. Это то, что тебе не расскажет ни один бизнес-консультант (просто потому, что не знает). Нажми здесь, чтобы прочитать бесплатную книгу.

Системный анализ в управлении: Финансы и статистика, Количественный анализ риска инвестиционных проектов. Информационно-управляющие системы и прикладная теория случайных процессов. Инвестиции являются одним из важнейших рычагов развития экономики предприятия. В связи с ростом научно-технического прогресса существенное значение приобретают вопросы окупаемости инвестиций во времени. На сегодняшний день существует более 30 методов оценки инвестиционных проектов, которые условно делятся на 3 основные группы [2, 3, 4]: Используя эти методы, можно рассчитать затраты в начале проекта и будущую прибыль при его завершении. В этих методах оценки инвестиционных проектов формулы расчетов приводятся с дискретами во времени с интервалами в год или в квартал, что не позволяет:

Инвестиционная модель в с инвестиционным -анализом

Виды финансового моделирования[ править править код ] В зависимости от свойств финансовых моделей может быть проведена различная классификация финансового моделирования [2]. По временному признаку финансовое моделирование можно разделить на две группы: Финансовое моделирование для принятия стратегических решений; Финансовое моделирование для принятия операционных или тактических решений.

Автореферат диссертации по теме"Разработка экономико-математической модели оценки эффективности инвестиционного проекта с учетом.

Значение и понятие инвестиционной деятельности 1. Практика применения математических моделей для принятия инвестиционных решений 2. С помощью инвестиций осуществляется расширенное воспроизводство основных средств и материально-технической базы предприятия. инвестиции позволяют предприятиям увеличивать объем производства и, соответственно, прибыли. От размера и эффективности инвестиций зависят себестоимость, ассортимент, качество, новизна и привлекательность продукции, то есть ее конкурентоспособность.

Осуществление инвестиционной деятельности невозможно без стратегического подхода, то есть без разработки инвестиционной стратегии. В настоящее время стратегической проблемой экономики России является активизация инвестиционной деятельности. Для активизации инвестиционной деятельности необходимо найти источники финансирования реальных инвестиций.

Не упусти единственный шанс выяснить, что на самом деле важно для финансового успеха. Кликни здесь, чтобы прочитать.

Ваш -адрес н.

В настоящее время в сфере моделирования деятельности производственного предприятия и оценки ее экономической эффективности наблюдается недостаток моделей, с одной стороны, описывающих основные составляющие такой деятельности, а с другой, — позволяющих осуществить эффективную автоматизированную обработку получаемой из модели информации. Последнее требование обуславливает применение статических моделей, позволяющих учесть большее количество особенностей, необходимых для бизнес-планирования деятельности предприятия.

В работах [2,4] показано, что при планировании деятельности производственных предприятий целесообразно использовать линейные, оптимизационные модели, в которых, с достаточной для целей бизнес-планирования подробностью, описаны инвестиционная, операционная и финансовая составляющие. Важной предпосылкой здесь является выполнение принципа чистых отраслей:

На этом формирование сетевой модели оптимизации инвестиционного проектирования считается завершенным. Заключение В построенной сетевой.

В работе описывается методика построения математических моделей для систем принятия инвестиционных решений. Рассматриваются следующие виды производных инструментов деривативов: В каждом случае входными параметрами модели являются значения дериватива, наблюдаемые в прошлом, а также брокерская оценка мнения рынка. Для поддержки принятия решения предлагается оценка вероятности верного прогноза, полученного с помощью модели.

. :

Математическое моделирование инвестиционных проектов

Если сложить нормативный дисконтированный доход НДД с чистым дисконтированным доходом ЧДД , мы получим фактический доход прибыль проекта 17 Таким образом, фактический доход инвестиционного проекта инвестиционной сделки по микрозайму состоит из нормативной части, и сверхнормативной части. Сверхнормативный доход равен дисконтированному доходу прибыли проекта.

Еще один качественный параметр достаточно широко применяется при выборе и сравнении инвестиционных проектов. Это индекс дисконтированной рентабельности — . По определению индекс рентабельности равен отношению доходов к расходам, то есть можем записать 20 В практических расчетах в качестве расчетной даты, как правило, выбирают дату начала или окончания проекта.

Одним из широко применяемых показателей эффективности проекта является внутренняя ставка доходности — ВНД.

ЭКОНОМИКО-МАТЕМАТИЧЕСКИЕ МОДЕЛИ ИНВЕСТИЦИОННОЙ ПРИВЛЕКАТЕЛЬНОСТИ РЕГИОНА О.А. Апенькина, А.И. Квасов Восточно-.

Моделирование и принятие решений в менеджменте. Управление портфелем ценных бумаг. . , 16—19 С каждой акцией для акционера связано по меньшей мере два фактора — доход и риск. Вкладывать все средства в акции одной компании неразумно, поэтому основной задачей инвестора является формирование инвестиционного портфеля, состоящего из акций различных компаний.

Доход по каждой акции в портфеле определяется ценой акции как на момент покупки, так и ее будущей ценой на момент подведения итогов. Причем будущие цены и доходности по акциям являются неопределенными. В настоящее время существует множество портфельных моделей — Г. Шарпа, САРМ и их многофакторные модификации [1, 2], которым, вместе с тем, присущи принципиальные недостатки, существенно ограничивающие их адекватность и применимость на практике.

В статье предлагается математическая модель формирования оптимального инвестиционного портфеля опирающаяся как на данные по доходности акций за прежние периоды, так и на прогнозные значения доходности в будущем, а также на анализ не только возможных убытков по акциям, то есть рисков, но и возможных прибылей, то есть шансов. Полученная математическая модель является оптимизационной и относится к классу задач линейного программирования.

Ваш -адрес н.

Учебное пособие состоит из трех разделов. Первый раздел"Экономико-математические методы, модели". Этот раздел является кратким описанием тех математических методов, моделей необходимых и являющихся базисом для понимания экономических теорий, моделей, методов, которые излагаются и рассматриваются в следующем разделе. В данный раздел включены четыре темы. В данной теме даны определения и математические описания экономико-математических моделей, а также определена необходимость их создания.

Приведена классификация экономико-математических методов, рассмотрены традиционные экономические понятия определения.

В статье предложена экономико-математическая модель оптимизации текущего инвестиционного проекта. В качестве критерия оптимальности.

Все модели предполагают задание цели - максимизацию благосостояния акционеров и задание ограничений — лимитов на инвестиционные затраты по годам. Рассмотрим наиболее популярный метод линейного программирования, схема применения которого включает четыре этапа: Например, рассмотрим пятилетний план корпорации , инвестиционные затраты по шести проектам которой превышают установленный лимит.

Корпорация имеет высокий финансовый рычаг и не планирует привлекать заемные средства. Увеличение собственного капитала допускается только через инвестирование прибыли, так как число акционеров невелико и одна из целей функционирования — сохранение контроля. Объем нераспределенной прибыли по годам планируется на уровне млрд. Рассматриваемые шесть проектов независимы и имеют тот же класс риска, что и текущая деятельность корпорации.

При необходимости проекты могут реализовываться частично. Схемы инвестиционных затрат по проектам показаны в табл. Целевая функция модели может быть задана как величина, максимизирующая текущую оценку капитала корпорации: Решение задачи линейного программирования показано в табл. В годах 0 и 3 финансовые ресурсы используются не оптимально, т.

Можно говорить о существовании альтернативных издержек, связанных с неиспользуемыми возможностями инвестирования.

Серия «Вычислительная математика и информатика»

Инвестиционный климат предприятия или региона подразделяется на две составляющие: Инвестиционная привлекательность является характеристикой, которая может применяться и к региону отрасли , и к конкретному инвестиционному объекту предприятие, финансовый инструмент. Этот параметр отражает факт соответствия данного инвестиционного объекта конкретным целям определенного инвестора.

Анализом инвестиционной привлекательности, построением рейтингов по этому показателю занимаются, как правило, банки, консалтинговые организации, авторитетные специализированные фирмы издания. Главной задачей этих методик является измерение совокупного риска инвесторов, складывающегося из нескольких видов риска. На основании полученной информации в ходе анализа инвестиционного риска делается вывод об инвестиционном климате и привлекательности региона, отрасли, организации и т.

В статье представлены три экономико-математические модели для формирования инвестиционной программы предприятия: (1) на основе принципа.

Математические и инструментальные методы экономики Количество траниц: Основные принципы оценки эффективности. Общая схема оценки эффективности. Денежные потоки инвестиционного проекта. Показатели эффективности инвестиционных проектов. Основные методы учета риска и неопределенности при оценке эффективности проектов. Метод оценки риска с использованием распределения вероятностей вариантов реализации проекта. Некоторые практические инструменты риск - анализа. Методы расчета ожидаемого эффекта проекта с учетом количественных характеристик неопределенности.

Критерий ожидаемого эффекта в случае интервальной неопределенности. Трудности, возникающие при использовании критерия ожидаемого эффекта в случае большой неопределенности. Построение критерия ожидаемого эффекта в случае большой неопределенности интервального типа. Практическая методика определения параметров, необходимых для расчета ожидаемого эффекта проекта и для принятия управленческих решений о реализации проекта.

Математическая теория опционов. Реальные опционы и инвестиционные проекты в сфере недвижимости

Математическая модель оптимального ценообразования нефти Введение к работе Актуальность темы исследования. Согласно классическим канонам теории финансов аналитической основой финансового менеджмента является решение трех задач - оптимизация использования денежных средств во времени, оценка стоимости активов и управление риском. Поскольку любые решения относительно размещения денежных ресурсов среди различных активов в значительной степени являются рискованными, при выборе инвестиционной стратегии для финансового менеджера вместе с дисконтированием будущих денежных потоков и оценкой стоимости капитала инвестиционного проекта является важным адекватная оценка финансовых рисков, позволяющая рационально управлять существующими рисками.

С точки зрения экономики появление новых методов оценки финансового риска и новых механизмов управления им дает толчок к экономическому росту по двум причинам. Во-первых, появление новых механизмов перераспределения рисков позволяют переносить риск от субъектов экономики, которые не хотят и не могут брать его на себя, к субъектам, которые согласны рискнуть. Во-вторых, правильная оценка финансовых рисков приводит к рациональному перераспределению ресурсов в сферах производства и потребления, а построенные на основе этой оценки механизмы управления риском поощряют предпринимательскую активность хозяйствующих субъектов, что также ведет к росту экономики.

Данная инвестиционная методология предназначена для инвесторов, Модель Блэка-Литерамана является математической моделью для решения.

В современном социуме вопросы финансовой безопасности как отдельного человека — физического лица, так и каждого предприятия — юридического лица в структуре жизненно важных приоритетов находятся далеко не на последних местах. Долгосрочный стабильный прирост капитала обеспечивает при прочих равных условиях уверенность в завтрашнем дне и готовность ко многим форс-мажорным происшествиям, влекущим потребность в финансовых средствах для их нейтрализации, конечно же, когда речь не идет о глобальных потрясениях.

Наиболее доступный способ, к которому прибегают, чтобы сохранить капитал в виде денежных средств, это положить деньги в банк на депозит. Но по известным причинам в надежных банках процент по депозитам обычно не покрывает инфляцию, а в ненадежных банках можно просто потерять весь капитал. Но пожалуй, более заманчивой, а возможно и более популярной формой не только сохранения капитала, но и его преумножения являются инвестиции, о чем в данном разделе и пойдет речь. Для целей настоящей статьи под инвестициями или инвестиционными вложениями мы будем понимать направление капитала в виде денежных средств в производственную инфраструктуру с целью создания в будущем серийного производства нового продукта или расширения производства для создания бОльшего объема продукции, и через продажу которой предполагается возврат вложенных инвестиционных средств.

Где в свою очередь в качестве производственной инфраструктуры будем рассматривать все составляющие цикла создания продукта потребления от идей, научных исследований и проектных работ до разработки, строительства, внедрения и запуска мощностей серийного производства и сбыта. Как обычно, сразу выкладываем для скачивания соответствующую финансовую модель инвестиционного проекта инвестмодель в виде -файла: Обратитесь к нам и мы поможем Вам настроить модель для корректной работы.

деньгами В том случае если такой способ оплаты Вас не устраивает, свяжитесь с нами либо по телефону: Чтобы на начальном этапе знакомства с методами инвестиционного анализа не перегружать читателя разнообразной спецификой типов объектов капитальных вложений, представленный для скачивания -файл содержит, так сказать, базовую инвестиционную модель схематичного вида, где капитальные вложения рассматриваются, как простой инвестиционный поток во времени.

Для удобства ознакомления и в качестве примера данная инвестмодель уже наполнена конкретными данными исходных финансово-экономических показателей, которые пользователь вносит для расчета ключевых показателей эффективности инвестиционного проекта. Эта же модель, но только незаполненная, приведена в виде такого же -файла для скачивания в конце раздела. Учет покупательной способности денег в инвестиционном анализе происходит путем введения коэффициента дисконтирования, с помощью которого производится дисконтирование будущих финансовых потоков или, что тоже самое, приведение финансового потока будущих периодов к некоторому определенному моменту времени, например, к моменту начала инвестиционного проекта.

Мастер класс: финансовая модель за 20 минут!